CD vs compte du marché monétaire

Les CD ( certificats de dépôt ) sont délivrés aux investisseurs par les banques. L'investisseur prête de l'argent à l'institution pour une durée prédéterminée et, en retour, il obtient un taux d'intérêt fixe. Les comptes du marché monétaire - également appelés comptes de dépôt du marché monétaire ou MMDA - sont plus similaires aux comptes chèques, dans la mesure où de l'argent peut être ajouté, le taux d'intérêt est variable et des retraits peuvent être effectués (avec restrictions) à tout moment.

Tableau de comparaison

Tableau de comparaison des certificats de dépôt et des comptes du marché monétaire
Certificat de dépôt Compte du marché monétaire
introductionUn certificat de dépôt est un dépôt à terme, un produit financier couramment offert aux consommateurs aux États-Unis par les banques, les institutions d'épargne et les coopératives de crédit.Un compte du marché monétaire ou un compte de dépôt du marché monétaire (MMDA) est un compte financier qui paie des intérêts en fonction des taux d'intérêt en vigueur sur les marchés monétaires.
Assuré FDICOui (jusqu'à 250 000 $)Oui (jusqu'à 250 000 $); les fonds du marché monétaire ne sont pas assurés par la FDIC mais les comptes de dépôt le sont.
Rendement moyen sur un an (États-Unis)0, 44%0, 04%
Restrictions de retraitPénalité pour les retraits anticipés. Retraits partiels non autorisés; le solde doit être retiré en une seule fois.3-6 retraits par mois.
RetraitsSeulement après maturitéÀ tout moment
La balance minimumParfois; varie selon la banque1000 $ ou plus
Dépôts supplémentairesPas permis; le montant principal d'un CD est fixé au débutÀ tout moment
ChèquesNonOui (pour certains comptes)
Carte bancaireNonOui (pour certains comptes)
Taux d'intérêt0, 1% - 2% selon la durée du CD.1% - 4%.
Accès aux fondsAucun sans terminer l'instrumentImmédiat

Comment ils travaillent

Fonctionnement des CD

Avec un certificat de dépôt (CD), les investisseurs choisissent un montant fixe (appelé dénomination du CD) à investir pour une durée fixe (le terme ). Il y a généralement un minimum de 500 $. À la fin de la période d'investissement, le CD arrive à échéance et les investisseurs récupèrent leur capital et leurs intérêts. Les investisseurs ne sont pas autorisés à ajouter de l'argent sur un CD existant; ils doivent investir dans un nouveau CD s'ils veulent investir plus d'argent.

Fonctionnement des comptes du marché monétaire

Un compte du marché monétaire est similaire à un compte courant ou d'épargne en ce sens qu'il s'agit d'un compte "actif" où l'argent peut être investi - plus d'argent peut être ajouté et l'argent peut même être retiré. Les comptes du marché monétaire sont donc plus liquides que les CD. L'inconvénient est que les comptes du marché monétaire offrent généralement des taux d'intérêt plus bas. Les comptes du marché monétaire ont également des exigences de solde minimum plus élevées que les comptes d'épargne traditionnels.

Taux d'intérêt

Alors que les taux des comptes du marché monétaire changent à mesure que les taux fluctuent, les CD offrent un taux d'intérêt fixe pour la durée. Les CD avec des dénominations plus élevées donnent généralement un pourcentage annuel plus élevé (APY). De même, les CD avec des périodes de maturité plus longues ont tendance à offrir des taux d'intérêt plus élevés. Les petites institutions et les coopératives de crédit offrent parfois de meilleurs taux d'intérêt, tout comme les institutions financières en ligne uniquement.

En mai 2013, le rendement moyen sur un an d'un compte du marché monétaire est de 0, 04%, tandis que le rendement moyen d'un CD est de 0, 44% selon BankRate.com.

Une comparaison des taux d'intérêt moyens nationaux pour les CD et les comptes du marché monétaire au 3 mai 3013 selon BankRate.com

Restrictions de retrait et liquidité

Les fonds déposés sur un CD ne peuvent être retirés qu'après l'échéance. Cela peut aller de quelques semaines à plusieurs années, selon le type de CD.

Les fonds déposés sur un compte du marché monétaire peuvent être retirés presque à volonté, mais le nombre de retraits effectués en un mois est généralement limité.

Limites de contribution

Les CD ne permettent pas aux particuliers d'ajouter plus d'argent au fil du temps.

Des fonds supplémentaires peuvent être ajoutés aux comptes du marché monétaire, comme pour la vérification des comptes d'épargne.

Autres services

Certaines banques proposent des chèques et des cartes ATM avec des comptes du marché monétaire. Aucun service de ce type n'est disponible avec un CD.

Comptes du marché monétaire vs comptes d'épargne

Les comptes du marché monétaire sont assez similaires aux comptes d'épargne - les deux sont des comptes actifs qui permettent à l'argent de rester liquide. Traditionnellement, un compte du marché monétaire paierait un taux d'intérêt plus élevé en échange d'un solde minimum plus élevé et de moins de retraits autorisés chaque mois par rapport à un compte d'épargne. Cependant, avec les services bancaires en ligne, le taux d'intérêt est tout à fait comparable à celui des MMA. Un compte du marché monétaire permet également un accès plus facile aux fonds par rapport à un compte d'épargne.

Les comptes du marché monétaire sont plus judicieux pour économiser une grande quantité de fonds à plus court terme, surtout si vous souhaitez faire un chèque directement à partir de ce compte. Le compte d'épargne traditionnel a plus de sens pour l'épargne à long terme au cours des années, surtout si le montant du dépôt initial est faible ou s'il est difficile de maintenir le solde minimum.

Pour une comparaison plus détaillée, voir Comptes d'épargne vs comptes du marché monétaire .

Comptes du marché monétaire vs fonds du marché monétaire

Les comptes du marché monétaire (ou comptes de dépôt) ne doivent pas être confondus avec les fonds du marché monétaire (ou les fonds communs de placement du marché monétaire - MMMF). Les fonds du marché monétaire sont des fonds communs de placement et ne sont pas assurés par la FDIC. Comme tout fonds commun de placement, le gestionnaire de fonds facture des frais pour les frais d'administration, de vente et autres associés à la gestion du fonds. Ces frais réduisent le rendement offert par le fonds. Il n'y a pas de rendement garanti dans un fonds du marché monétaire alors qu'un compte de dépôt du marché monétaire offre un taux d'intérêt spécifique. Le taux peut varier selon le marché mais il est toujours connu.

Articles Connexes